晚间重磅新闻速览
1、国务院重磅发布，事关住房公积金管理条例修改，机构解读
重要程度：★★★★★
8月18日，《国务院关于修改〈住房公积金管理条例〉的决定》正式公布，自2026年9月20日起施行。相较之前，《决定》对租房提取的支持力度更大，并明确将住房装修、支付物业费纳入支持提取范围。广东省住房政策研究中心首席研究员李宇嘉认为，《决定》新增的"国务院批准的其他住房消费情形"同样值得关注，这意味着《决定》考虑和顺应了未来居民住房消费的新形式、新场景、新业态。
财通证券进一步指出，地产板块拐点级别的行情的必要条件是"市场形成对未来价格上行的一致预期"，而形成价格上行一致预期最重要的条件则是利率水平，因此若公积金利率实现下行，板块至少能够形成一轮指数级别的反弹行情，是否能进一步演绎为拐点级别行情，则需要继续观察核心城市的企稳进程。推荐：华润置地、中国海外发展、建发国际、中国金茂、滨江集团。
2、全球市场集体跳水！这场由美债引发的"失控风暴"才刚开始？华尔街齐拉警报
重要程度：★★★★
8月18日晚间，美国国债遭持续抛售，叠加油价上涨与地缘局势升温，全球债市与股市同步走弱。美股三大指数集体低开，道琼斯指数跌0.21%，标普500指数跌0.52%，纳指数跌1.13%。光通信、存储板块普遍走弱，Coherent、西部数据跌超7%，闪迪、Lumentum、希捷科技、Credo跌超6%，迈威尔科技、美光科技、SK海力士跌超5%。
市场分析认为，金融危机往往体现为债务危机。分析人士指出，随着中东地缘冲突的持续，市场担心目前的世界秩序将使各国经济更容易受到供给冲击和持续通胀压力的影响。而在美国国债规模来到40万亿美元之际，债券投资者开始担忧政府无法控制支出，从而刺激经济并长期维持高利率。一些华尔街策略师认为，在多重风险的夹击下，长期美债的抛售潮可能会持续下去。
3、3000亿存储龙头业绩炸裂！上半年净利暴增超10倍，产业链红利才刚开始？
重要程度：★★★
8月18日，兆易创新发布2026年半年度报告。数据显示，兆易创新上半年实现营业收入115.66亿元，同比增长178.67%；归属于上市公司股东的净利润68.57亿元，同比增长1091.50%。对于业绩变动原因，兆易创新称，主要原因是报告期内存储芯片行业供给紧张，公司存储芯片产品量价齐升，存储业务盈利水平提升。
招商证券认为，存储行业供需缺口将延续至2027年，国内模组公司进入利润放量期。全球CPU市场空间大幅提升，国产算力订单及营收高速增长，同时带动国内先进制程需求。国内存储扩产趋势明确，国产化率迎来提升，设备订单持续向好、材料随产能突破瓶颈后迎来规模化提升。建议关注受益于供需紧张的存储、需求持续向好的算力及代工、扩产周期的设备材料等。
4、小米Q2单季营收再超千亿，净利94.6亿超预期，手机出货量下降26.5%
重要程度：★★★
8月18日，小米二季度交出了一份承压下的"好于预期"成绩单。财报显示，小米二季度总收入为1089.2亿元，同比下降6.1%，但环比一季度增长9.9%；净利润94.6亿元，同比下跌20.3%，但优于市场平均预期。然而，剥去投资公允价值变动等非经常性项目后，二季度经调整净利润仅为62.2亿元，同比大幅下滑42.6%，这才是小米当季核心经营质量的真实写照。全球存储芯片短缺引发的零部件成本飙升，贯穿整份财报——手机毛利率从去年同期的11.5%骤降至8.5%，整体毛利率也从22.5%跌至19.8%，创下近年低位。
5、百度Q2营收313亿元微逊预期，AI业务占比过半，GPU成亮点
重要程度：★★★
8月18日，百度发布2026年第二季度财报，季度总营收313亿元，略低于市场预期的316亿元。值得关注的是，百度核心业务中AI收入占比达到50%，已连续两个季度超过半数，显示AI正在成为公司收入结构的重要组成部分。本季度，百度AI云基础设施收入达到73亿元，同比增长50%。其中，GPU云收入同比增长283%，较上季度的184%明显提速，已连续四个季度实现三位数增长。
百度创始人、董事长兼CEO李彦宏在财报声明中表示，AI业务持续增长进一步印证了百度从互联网公司向AI优先公司转型，并称这"进一步增强了百度对长期增长潜力的信心"。
6、中国联通业绩出炉：上半年净利同比降34.6% 算力成增长主线
重要程度：★★★
8月18日，中国联通发布2026年中期业绩公告。上半年公司营业收入2013.6亿元，同比增长0.6%，主营业务保持基本稳定；但受增值税政策调整和人工成本投入节奏变化影响，净利润同比下降34.6%至94.7亿元，利润端明显承压。管理层预计，随着人工成本投入节奏恢复正常，全年利润降幅将较上半年明显收窄。
与此同时，算力正在成为中国联通增长和资本开支的核心方向。上半年算力收入419亿元，同比增长13%，资本开支中算力投资占比升至37%，投资额同比增幅超过80%。国际业务收入也保持较快增长，同比增长14%至77亿元。
7、国家数据局重磅！大试点城市敲定，哪些赛道有望乘风而起？
重要程度：★★★
8月18日，国家数据局副局长余英在新闻发布会上介绍，今年国家数据局启动了数据领域国际合作试点，首批试点选择在上海，海南，福建福州、厦门、泉州，湖南长沙，广东广州、深圳、横琴，广西南宁等10个地方开展。此次试点聚焦数据基础设施、数据标准协议、国际合作载体、跨境服务生态、数字合作场景、沟通交流机制等6个方面。
万联证券研报认为，数据要素国际合作推进，国产大模型开源与应用能力持续突破。后续建议重点关注国产开源模型下载及调用规模、开发者生态反馈、模型API价格变化、AI编程和多模态内容生产工具的商业化进展。中长期视角下，继续聚焦AI产业、数据产业两大投资主线。
8、上交所：依规对参与爱丽家居异常交易的相关投资者暂停账户交易
重要程度：★★★
8月18日，上交所发布《关于爱丽家居相关情况的通报》称，近日，爱丽家居股价继续大幅波动，部分投资者在交易该股过程中存在影响股票交易正常秩序的异常交易行为，上交所依规对相关投资者采取了暂停账户交易等自律监管措施。近期，爱丽家居股价多次出现严重异常波动、异常波动情形，公司已多次发布风险提示公告，提请广大投资者审慎投资，注意风险。
上交所在通报中再次提醒投资者关注风险，审慎参与，合规交易。在业内人士看来，监管部门对明显概念炒作、交易风险突出的公司，提醒市场关注相关风险、理性审慎决策，体现了对市场长期稳健向好的用心与呵护。
机会提前看
自选哥梳理市场关注的投资机会发现，功率半导体等受关注。
1、功率半导体又酝酿涨价?AI用电拉动需求 部分企业或10月行动
据报道，台湾地区功率半导体厂商正酝酿第三波价格调整，最快10月起针对非合约产品，涨价幅度10%至15%。供应链分析，今年以来功率半导体已历经两波价格调整，AI用电量增加，导致功率半导体缺货严重，促使台厂规划10月启动第三波调价。
国信证券表示，根据预测，2025-2031年全球电力电子市场规模将以7.1%的CAGR增长至413亿美元，AI基础设施/数据中心是增长的主要驱动力，国产超节点的落地也有望带动配套功率器件需求，同时功率器件其他市场需求也在复苏中。
除此之外，以下板块也值得关注：
2、光伏 | 硅片涨价明显，电池片大幅冲高：18X硅片涨幅接近30%。
3、煤炭 | 焦企正式发起首轮提涨，幅度为50-55元/吨，本轮提涨落地概率较大。
上市公司正面负面公告
偏正面公告方面，自选哥提示关注天山铝业上半年净利增长翻一番等；偏负面公告方面，注意*ST萃华被实施退市风险警示等。
偏正面公告
1、天山铝业：2026年上半年净利润41.77亿元，同比增长100.44%
2、普冉股份：上半年净利润8.27亿元，同比增长1930%
3、天孚通信：上半年净利润同比增长34%，高速光器件产品需求持续稳定增长
4、国泰海通：上半年净利润203亿元，同比增长29%
5、中信建投：上半年净利润同比增长69%，拟每10股派2.9元
偏负面公告
1、首开股份：因合同纠纷提起诉讼，涉案金额约11.43亿元
2、海正生材：全资子公司涉建设工程合同纠纷，涉案金额6760.74万元
3、克来机电：控股股东、实控人之一陈久康拟减持不超3%股份
4、*ST萃华：公司已被实施退市风险警示
5、多浦乐：股东厦门融昱及其一致行动人拟减持不超过3.4862%股份
本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：徐文强。
晚间重磅新闻速览
1、国务院重磅发布，事关住房公积金管理条例修改，机构解读
重要程度：★★★★★
8月18日，《国务院关于修改〈住房公积金管理条例〉的决定》正式公布，自2026年9月20日起施行。相较之前，《决定》对租房提取的支持力度更大，并明确将住房装修、支付物业费纳入支持提取范围。广东省住房政策研究中心首席研究员李宇嘉认为，《决定》新增的"国务院批准的其他住房消费情形"同样值得关注，这意味着《决定》考虑和顺应了未来居民住房消费的新形式、新场景、新业态。
财通证券进一步指出，地产板块拐点级别的行情的必要条件是"市场形成对未来价格上行的一致预期"，而形成价格上行一致预期最重要的条件则是利率水平，因此若公积金利率实现下行，板块至少能够形成一轮指数级别的反弹行情，是否能进一步演绎为拐点级别行情，则需要继续观察核心城市的企稳进程。推荐：华润置地、中国海外发展、建发国际、中国金茂、滨江集团。
2、全球市场集体跳水！这场由美债引发的"失控风暴"才刚开始？华尔街齐拉警报
重要程度：★★★★
8月18日晚间，美国国债遭持续抛售，叠加油价上涨与地缘局势升温，全球债市与股市同步走弱。美股三大指数集体低开，道琼斯指数跌0.21%，标普500指数跌0.52%，纳指数跌1.13%。光通信、存储板块普遍走弱，Coherent、西部数据跌超7%，闪迪、Lumentum、希捷科技、Credo跌超6%，迈威尔科技、美光科技、SK海力士跌超5%。
市场分析认为，金融危机往往体现为债务危机。分析人士指出，随着中东地缘冲突的持续，市场担心目前的世界秩序将使各国经济更容易受到供给冲击和持续通胀压力的影响。而在美国国债规模来到40万亿美元之际，债券投资者开始担忧政府无法控制支出，从而刺激经济并长期维持高利率。一些华尔街策略师认为，在多重风险的夹击下，长期美债的抛售潮可能会持续下去。
3、3000亿存储龙头业绩炸裂！上半年净利暴增超10倍，产业链红利才刚开始？
重要程度：★★★
8月18日，兆易创新发布2026年半年度报告。数据显示，兆易创新上半年实现营业收入115.66亿元，同比增长178.67%；归属于上市公司股东的净利润68.57亿元，同比增长1091.50%。对于业绩变动原因，兆易创新称，主要原因是报告期内存储芯片行业供给紧张，公司存储芯片产品量价齐升，存储业务盈利水平提升。
招商证券认为，存储行业供需缺口将延续至2027年，国内模组公司进入利润放量期。全球CPU市场空间大幅提升，国产算力订单及营收高速增长，同时带动国内先进制程需求。国内存储扩产趋势明确，国产化率迎来提升，设备订单持续向好、材料随产能突破瓶颈后迎来规模化提升。建议关注受益于供需紧张的存储、需求持续向好的算力及代工、扩产周期的设备材料等。
4、小米Q2单季营收再超千亿，净利94.6亿超预期，手机出货量下降26.5%
重要程度：★★★
8月18日，小米二季度交出了一份承压下的"好于预期"成绩单。财报显示，小米二季度总收入为1089.2亿元，同比下降6.1%，但环比一季度增长9.9%；净利润94.6亿元，同比下跌20.3%，但优于市场平均预期。然而，剥去投资公允价值变动等非经常性项目后，二季度经调整净利润仅为62.2亿元，同比大幅下滑42.6%，这才是小米当季核心经营质量的真实写照。全球存储芯片短缺引发的零部件成本飙升，贯穿整份财报——手机毛利率从去年同期的11.5%骤降至8.5%，整体毛利率也从22.5%跌至19.8%，创下近年低位。
5、百度Q2营收313亿元微逊预期，AI业务占比过半，GPU成亮点
重要程度：★★★
8月18日，百度发布2026年第二季度财报，季度总营收313亿元，略低于市场预期的316亿元。值得关注的是，百度核心业务中AI收入占比达到50%，已连续两个季度超过半数，显示AI正在成为公司收入结构的重要组成部分。本季度，百度AI云基础设施收入达到73亿元，同比增长50%。其中，GPU云收入同比增长283%，较上季度的184%明显提速，已连续四个季度实现三位数增长。
百度创始人、董事长兼CEO李彦宏在财报声明中表示，AI业务持续增长进一步印证了百度从互联网公司向AI优先公司转型，并称这"进一步增强了百度对长期增长潜力的信心"。
6、中国联通业绩出炉：上半年净利同比降34.6% 算力成增长主线
重要程度：★★★
8月18日，中国联通发布2026年中期业绩公告。上半年公司营业收入2013.6亿元，同比增长0.6%，主营业务保持基本稳定；但受增值税政策调整和人工成本投入节奏变化影响，净利润同比下降34.6%至94.7亿元，利润端明显承压。管理层预计，随着人工成本投入节奏恢复正常，全年利润降幅将较上半年明显收窄。
与此同时，算力正在成为中国联通增长和资本开支的核心方向。上半年算力收入419亿元，同比增长13%，资本开支中算力投资占比升至37%，投资额同比增幅超过80%。国际业务收入也保持较快增长，同比增长14%至77亿元。
7、国家数据局重磅！大试点城市敲定，哪些赛道有望乘风而起？
重要程度：★★★
8月18日，国家数据局副局长余英在新闻发布会上介绍，今年国家数据局启动了数据领域国际合作试点，首批试点选择在上海，海南，福建福州、厦门、泉州，湖南长沙，广东广州、深圳、横琴，广西南宁等10个地方开展。此次试点聚焦数据基础设施、数据标准协议、国际合作载体、跨境服务生态、数字合作场景、沟通交流机制等6个方面。
万联证券研报认为，数据要素国际合作推进，国产大模型开源与应用能力持续突破。后续建议重点关注国产开源模型下载及调用规模、开发者生态反馈、模型API价格变化、AI编程和多模态内容生产工具的商业化进展。中长期视角下，继续聚焦AI产业、数据产业两大投资主线。
8、上交所：依规对参与爱丽家居异常交易的相关投资者暂停账户交易
重要程度：★★★
8月18日，上交所发布《关于爱丽家居相关情况的通报》称，近日，爱丽家居股价继续大幅波动，部分投资者在交易该股过程中存在影响股票交易正常秩序的异常交易行为，上交所依规对相关投资者采取了暂停账户交易等自律监管措施。近期，爱丽家居股价多次出现严重异常波动、异常波动情形，公司已多次发布风险提示公告，提请广大投资者审慎投资，注意风险。
上交所在通报中再次提醒投资者关注风险，审慎参与，合规交易。在业内人士看来，监管部门对明显概念炒作、交易风险突出的公司，提醒市场关注相关风险、理性审慎决策，体现了对市场长期稳健向好的用心与呵护。
机会提前看
自选哥梳理市场关注的投资机会发现，功率半导体等受关注。
1、功率半导体又酝酿涨价?AI用电拉动需求 部分企业或10月行动
据报道，台湾地区功率半导体厂商正酝酿第三波价格调整，最快10月起针对非合约产品，涨价幅度10%至15%。供应链分析，今年以来功率半导体已历经两波价格调整，AI用电量增加，导致功率半导体缺货严重，促使台厂规划10月启动第三波调价。
国信证券表示，根据预测，2025-2031年全球电力电子市场规模将以7.1%的CAGR增长至413亿美元，AI基础设施/数据中心是增长的主要驱动力，国产超节点的落地也有望带动配套功率器件需求，同时功率器件其他市场需求也在复苏中。
除此之外，以下板块也值得关注：
2、光伏 | 硅片涨价明显，电池片大幅冲高：18X硅片涨幅接近30%。
3、煤炭 | 焦企正式发起首轮提涨，幅度为50-55元/吨，本轮提涨落地概率较大。
上市公司正面负面公告
偏正面公告方面，自选哥提示关注天山铝业上半年净利增长翻一番等；偏负面公告方面，注意*ST萃华被实施退市风险警示等。
偏正面公告
1、天山铝业：2026年上半年净利润41.77亿元，同比增长100.44%
2、普冉股份：上半年净利润8.27亿元，同比增长1930%
3、天孚通信：上半年净利润同比增长34%，高速光器件产品需求持续稳定增长
4、国泰海通：上半年净利润203亿元，同比增长29%
5、中信建投：上半年净利润同比增长69%，拟每10股派2.9元
偏负面公告
1、首开股份：因合同纠纷提起诉讼，涉案金额约11.43亿元
2、海正生材：全资子公司涉建设工程合同纠纷，涉案金额6760.74万元
3、克来机电：控股股东、实控人之一陈久康拟减持不超3%股份
4、*ST萃华：公司已被实施退市风险警示
5、多浦乐：股东厦门融昱及其一致行动人拟减持不超过3.4862%股份
本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：徐文强。
