美伊和谈虽陷僵局，但美国总统特朗普表示伊朗仍有意达成协议，提振投资者风险偏好。隔夜美股指收涨、标普收复年内全部跌幅，今日早间日韩股市集体大涨。
A股市场方面，三大指数亦集体走强，沪指盘中收复4000点，创业板指数、科创50指数盘中均涨超2%。截至午间收盘，上证指数涨0.55%重回4000点，深证成指涨1.36%，创业板指涨2.13%续创阶段新高，科创50指数涨2.46%。沪深两市半日成交额1.5万亿，较上个交易日放量948亿。
盘面上，资金猛攻硬科技，光模块、英伟达概念、PCB等算力硬件股全线爆发，协创数据、沪电股份等多股涨停；存储芯片、先进封装、光刻机等半导体产业链集体上扬，大为股份、大族激光等涨停；算力租赁概念持续走强，鸿博股份、利通电子等涨停；猪肉板块延续反弹，天邦食品涨停；有色金属板块走高，腾远钴业等涨停；消费电子板块表现活跃，AI手机、AI PC等领涨；游戏、智谱AI等AI应用概念亦拉升，电源设备、军工电子、卫星导航、锂电池等方向纷纷上行。
跌幅方面，油气产业链重挫，石油概念、可燃冰、页岩气等板块均飘绿；化工板块跟随走低，柳化股份领跌；光伏设备板块下跌，国晟科技跌停；旅游酒店、啤酒、乳业等大消费概念走势疲软，港口航运、医药、农业板块均走弱。
展望后市，中金公司表示，当伊朗局势逐步走向缓和，情绪得到修复，那决定配置方向的仍将回归盈利前景。从目前的预期看，2026年三地市场中科技、周期和部分资源品预期盈利增速较高，部分消费板块承压，这与信用周期的走向一致。
热门板块
1、算力产业链反复走强
算力产业链反复走强，其中PCB概念爆发，沪电股份、宏昌电子、宏和科技、大族激光涨停，创历史新高。
点评：机构认为，随着AI服务器不断升级，PCB正从传统多层板向高多层、高阶HDI持续演进。长期来看，算力将加速走向ASIC化，而ASIC服务器主板PCB单台价值量显著高于同代GPU服务器。
2、算力租赁板块集体走强
算力租赁概念集体走强，中嘉博创5天4板，协创数据20CM涨停。
点评：消息面上，SemiAnalysis数据显示，算力租赁价格呈现上涨趋势，截至2026年4月，海外H100租赁价格5个月内上涨40%。中信证券认为，优质算力芯片供给偏紧，头部算力租赁厂商卡位优势突出。
3、存储芯片概念热度不减
存储芯片概念持续拉升，江波龙、佰维存储、大为股份大涨创历史新高。
点评：消息面上，据报道，闪迪已开始与材料、组件和设备合作伙伴接洽，以构建HBF原型生产线的生态系统。此外，存储芯片巨头闪迪涨超11%，续创历史新高。
4、猪肉板块延续反弹
猪肉板块延续反弹，天邦食品涨停，神农集团、正邦科技、东瑞股份、巨星农牧跟涨。
点评：消息面上，4月初，商务部、国家发改委、财政部宣布开展中央储备冻猪肉收储工作。此前，发改委联合农业农村部已两次召开专题会议，要求主要养殖企业严格落实产能调控措施，有序调减能繁母猪存栏量。
机构观点
中金公司：伊朗局势逐步缓和，配置方向仍将回归盈利前景
当伊朗局势逐步走向缓和，情绪得到修复，那决定配置方向的仍将回归盈利前景。从目前的预期看，2026年三地市场中科技、周期和部分资源品预期盈利增速较高，部分消费板块承压，这与信用周期的走向一致。具体看，美股半导体（+74.7%）、能源（+39.1%）、原材料（+29.3%）板块2026年盈利增速较高，且较2025年盈利增速明显改善；A股半导体（+252.5%）、原材料（+44.5%）、科技硬件（+41.9%）板块2026年盈利增速较高；港股半导体（+76.7%）盈利增速较高，汽车及零部件（+73.6%）、原材料（+59.4%）板块2026年盈利增速居前，且较2025年明显改善。不过，即便中期盈利前景明确，短期依然应该选择更好的位置介入。
中信建投：受益军工补库/安全备货，持续看好战略金属投资机遇
“乱纪元”之下，全球资源供应安全饱受威胁，驱使各国及各生产环节抬升合意库存以应对潜在的供应中断风险，其中可用于军工行业的金属更是重中之重。美以伊冲突爆发以来，已消耗大量的武器弹药，因此美以伊武器消耗补库以及其他各国基于安全需求的备货势必将驱动相应战略金属需求显著增长，且军工领域对于价格的敏感性不强，价格有望充分受益。
开源证券：关注AI智能体落地节奏
关注AI商业化落地节奏与OpenClaw生态带来的应用场景拓展，AI云服务需求与推理算力需求持续增长，国产大模型流量爆发带动商业化变现能力提升，AI智能体产业进入快速增长期，OpenClaw生态持续完善带动软件侧需求快速释放，央国企IT支出回暖与AI国产化双轮驱动行业景气度上行。
本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：王秋佳。
美伊和谈虽陷僵局，但美国总统特朗普表示伊朗仍有意达成协议，提振投资者风险偏好。隔夜美股指收涨、标普收复年内全部跌幅，今日早间日韩股市集体大涨。
A股市场方面，三大指数亦集体走强，沪指盘中收复4000点，创业板指数、科创50指数盘中均涨超2%。截至午间收盘，上证指数涨0.55%重回4000点，深证成指涨1.36%，创业板指涨2.13%续创阶段新高，科创50指数涨2.46%。沪深两市半日成交额1.5万亿，较上个交易日放量948亿。
盘面上，资金猛攻硬科技，光模块、英伟达概念、PCB等算力硬件股全线爆发，协创数据、沪电股份等多股涨停；存储芯片、先进封装、光刻机等半导体产业链集体上扬，大为股份、大族激光等涨停；算力租赁概念持续走强，鸿博股份、利通电子等涨停；猪肉板块延续反弹，天邦食品涨停；有色金属板块走高，腾远钴业等涨停；消费电子板块表现活跃，AI手机、AI PC等领涨；游戏、智谱AI等AI应用概念亦拉升，电源设备、军工电子、卫星导航、锂电池等方向纷纷上行。
跌幅方面，油气产业链重挫，石油概念、可燃冰、页岩气等板块均飘绿；化工板块跟随走低，柳化股份领跌；光伏设备板块下跌，国晟科技跌停；旅游酒店、啤酒、乳业等大消费概念走势疲软，港口航运、医药、农业板块均走弱。
展望后市，中金公司表示，当伊朗局势逐步走向缓和，情绪得到修复，那决定配置方向的仍将回归盈利前景。从目前的预期看，2026年三地市场中科技、周期和部分资源品预期盈利增速较高，部分消费板块承压，这与信用周期的走向一致。
热门板块
1、算力产业链反复走强
算力产业链反复走强，其中PCB概念爆发，沪电股份、宏昌电子、宏和科技、大族激光涨停，创历史新高。
点评：机构认为，随着AI服务器不断升级，PCB正从传统多层板向高多层、高阶HDI持续演进。长期来看，算力将加速走向ASIC化，而ASIC服务器主板PCB单台价值量显著高于同代GPU服务器。
2、算力租赁板块集体走强
算力租赁概念集体走强，中嘉博创5天4板，协创数据20CM涨停。
点评：消息面上，SemiAnalysis数据显示，算力租赁价格呈现上涨趋势，截至2026年4月，海外H100租赁价格5个月内上涨40%。中信证券认为，优质算力芯片供给偏紧，头部算力租赁厂商卡位优势突出。
3、存储芯片概念热度不减
存储芯片概念持续拉升，江波龙、佰维存储、大为股份大涨创历史新高。
点评：消息面上，据报道，闪迪已开始与材料、组件和设备合作伙伴接洽，以构建HBF原型生产线的生态系统。此外，存储芯片巨头闪迪涨超11%，续创历史新高。
4、猪肉板块延续反弹
猪肉板块延续反弹，天邦食品涨停，神农集团、正邦科技、东瑞股份、巨星农牧跟涨。
点评：消息面上，4月初，商务部、国家发改委、财政部宣布开展中央储备冻猪肉收储工作。此前，发改委联合农业农村部已两次召开专题会议，要求主要养殖企业严格落实产能调控措施，有序调减能繁母猪存栏量。
机构观点
中金公司：伊朗局势逐步缓和，配置方向仍将回归盈利前景
当伊朗局势逐步走向缓和，情绪得到修复，那决定配置方向的仍将回归盈利前景。从目前的预期看，2026年三地市场中科技、周期和部分资源品预期盈利增速较高，部分消费板块承压，这与信用周期的走向一致。具体看，美股半导体（+74.7%）、能源（+39.1%）、原材料（+29.3%）板块2026年盈利增速较高，且较2025年盈利增速明显改善；A股半导体（+252.5%）、原材料（+44.5%）、科技硬件（+41.9%）板块2026年盈利增速较高；港股半导体（+76.7%）盈利增速较高，汽车及零部件（+73.6%）、原材料（+59.4%）板块2026年盈利增速居前，且较2025年明显改善。不过，即便中期盈利前景明确，短期依然应该选择更好的位置介入。
中信建投：受益军工补库/安全备货，持续看好战略金属投资机遇
“乱纪元”之下，全球资源供应安全饱受威胁，驱使各国及各生产环节抬升合意库存以应对潜在的供应中断风险，其中可用于军工行业的金属更是重中之重。美以伊冲突爆发以来，已消耗大量的武器弹药，因此美以伊武器消耗补库以及其他各国基于安全需求的备货势必将驱动相应战略金属需求显著增长，且军工领域对于价格的敏感性不强，价格有望充分受益。
开源证券：关注AI智能体落地节奏
关注AI商业化落地节奏与OpenClaw生态带来的应用场景拓展，AI云服务需求与推理算力需求持续增长，国产大模型流量爆发带动商业化变现能力提升，AI智能体产业进入快速增长期，OpenClaw生态持续完善带动软件侧需求快速释放，央国企IT支出回暖与AI国产化双轮驱动行业景气度上行。
本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：王秋佳。
