20250820复盘
指数低开高收，科创50涨超3%。这里延续了良性的轮涨，盘中跌2%的创业板也泛红，在昨天的强承接过后，再度显现强势。不过尾盘阶段拉的比较急，明天直接拉高的话又会面临分歧，注意这个节奏。情绪上是稍有背离的，前期进JG的品种、高位人气股仍是承压居多，这里不少涨幅较大的趋势品种月末见顶是大概率，不过高低切换需要一个过程。
AI硬件，昨晚英伟达下跌带来低开，CPO、电源、液冷早盘都是走弱的，不过后面随着指数企稳分化是比较大的。大多数品种都是走的缩量调整，明天应该是有修复预期的，但同时也要留意如果CPO的几个大容量早盘拉的比较急的话是要小心些的，好的买点是今天早盘分歧而后主动走强的或是明天连续分歧的节点，风向还是看英维克、工业富联、中际旭创这几个，走势良性的话再去对照看弹性。日内强势的浪潮信息、寒武纪，偏国产线，寒武纪冲上1000元对于科创板、AI芯片以及高价股的带动都比较明显，芯原股份、盛科通信等，这一块以半导体、国产算力、华为相关的品种为主，早盘部分消费电子也是主动走强的。
创新药，广生堂、赛诺医疗、舒泰神都是走弱的，不过来到后半周，如果持续调整的话又会有个小回流，这一块还是延续之前的思路会逐渐边缘化，少部分低位补涨的活跃。军工，由盘中消息面带动了修复，主要是成飞集成这批前期人气股，长城军工、北方长龙冲高回落，这里后续都是回落分歧节点上的反抽和兑现居多。盘中发酵了个磷化铟，云南锗业、三安光电等，买在启动或是半路问题不大，持续性则是不好说。机器人、稀土、固态、卫星等都还有轮动预期，日内走强的消费主要得益于白酒的强势，这一块留意部分强势股能否走趋势即可，目前的切换并不牢靠。
按计划做了一些加仓，主要是在早盘，对应的是AI硬件的分歧，尾盘拉高则减仓为主。仍然是围绕着AI硬件、科技方向为主，高抛低吸的思路，参与了部分新消费。关于明天，指数表现的很强势，日内就化解分歧略超预期，但在拉升过后又要反过来看分歧的可能。量能上略微收缩但还是良性的水平，需要警惕的仍然是局部的过热，轮动到的热点逐渐增多，这是一轮完整行情会呈现的特征，但也意味着高位方向，尤其是追高的风险会加大，多注意节奏，供参考。
20250820复盘
指数低开高收，科创50涨超3%。这里延续了良性的轮涨，盘中跌2%的创业板也泛红，在昨天的强承接过后，再度显现强势。不过尾盘阶段拉的比较急，明天直接拉高的话又会面临分歧，注意这个节奏。情绪上是稍有背离的，前期进JG的品种、高位人气股仍是承压居多，这里不少涨幅较大的趋势品种月末见顶是大概率，不过高低切换需要一个过程。
AI硬件，昨晚英伟达下跌带来低开，CPO、电源、液冷早盘都是走弱的，不过后面随着指数企稳分化是比较大的。大多数品种都是走的缩量调整，明天应该是有修复预期的，但同时也要留意如果CPO的几个大容量早盘拉的比较急的话是要小心些的，好的买点是今天早盘分歧而后主动走强的或是明天连续分歧的节点，风向还是看英维克、工业富联、中际旭创这几个，走势良性的话再去对照看弹性。日内强势的浪潮信息、寒武纪，偏国产线，寒武纪冲上1000元对于科创板、AI芯片以及高价股的带动都比较明显，芯原股份、盛科通信等，这一块以半导体、国产算力、华为相关的品种为主，早盘部分消费电子也是主动走强的。
创新药，广生堂、赛诺医疗、舒泰神都是走弱的，不过来到后半周，如果持续调整的话又会有个小回流，这一块还是延续之前的思路会逐渐边缘化，少部分低位补涨的活跃。军工，由盘中消息面带动了修复，主要是成飞集成这批前期人气股，长城军工、北方长龙冲高回落，这里后续都是回落分歧节点上的反抽和兑现居多。盘中发酵了个磷化铟，云南锗业、三安光电等，买在启动或是半路问题不大，持续性则是不好说。机器人、稀土、固态、卫星等都还有轮动预期，日内走强的消费主要得益于白酒的强势，这一块留意部分强势股能否走趋势即可，目前的切换并不牢靠。
按计划做了一些加仓，主要是在早盘，对应的是AI硬件的分歧，尾盘拉高则减仓为主。仍然是围绕着AI硬件、科技方向为主，高抛低吸的思路，参与了部分新消费。关于明天，指数表现的很强势，日内就化解分歧略超预期，但在拉升过后又要反过来看分歧的可能。量能上略微收缩但还是良性的水平，需要警惕的仍然是局部的过热，轮动到的热点逐渐增多，这是一轮完整行情会呈现的特征，但也意味着高位方向，尤其是追高的风险会加大，多注意节奏，供参考。
