20250715复盘

指数分化，创业板走高。上证盘中有跳水，收在5日均线附近，仍是震荡状态。这里由新易盛为代表的CPO引领创业板走强是在尝试积极轮动，良性的状态是小指数走趋势，大指数维持震荡但不能破位。由于10cm的连板高度压回到3板，短期情绪是有回暖预期的，而日内高位补跌、跌停的品种不少，也需要注意能否缓和。

CPO，日内走强，新易盛业绩炸裂，但在高位能够涨停还是非常强势的，胜宏科技、仕佳光子等前一批也是大涨新高，PCB、液冷、柴发等方向也都是年初炒作过的。盘中也发散到应用，AI智能体、AI医疗，鼎捷数智、用友网络、利欧股份等也都是辨识度品种，应用也多数还在低位，再有就是机器人、消费电子的海外线品种，这里整体还有趋势预期，大资金干活也是比较明显的，不适合去博弈连续加速，业绩加持的品种后面还会反复活跃。

稳定币，早盘就拉了金时科技，午后随指数企稳，楚天龙连板，这种活口反馈是积极的，包括恒宝股份这几个10cm的不反水，回暖是有望发散到20cm的，不过这里也只是适合低吸等回流。稀土，早盘是尝试回流的，而后再度回落，板块还在趋势内，且多数有业绩支持，北方稀土、中国稀土等大票仍是风向。医药，早盘是走弱的，塞力转债跌20%，不过午后创新药尤其是前面先于调整的品种又是在回流的，板块后续也有机会，这里抗揍维持趋势的，后面也更容易走高。电力、煤炭等日内较弱，华银电力早盘的表态很直接，期货表现也比较弱，不过这里后续还是有消息面预期和催化在的，连续调整的话又会产生预期差。

博弈科技，医药，加部分电力、周期，减部分金融、稀土，仓位有小幅上升，仍偏轮动。资金对于业绩、趋势的反馈仍偏积极，这是好现象。关于明天，指数分化过后，主板权重只要不主动砸盘问题就不大，对应着银行股的表态，连板高度有修复预期的情况下，注意情绪能否明显回暖，前期走调整，且没有做过明显反抽的方向应该都有轮动机会在，也相对稳健，如果指数能够走的比较强的话，再去考虑博弈共振的方向，供参考。

20250715复盘

指数分化，创业板走高。上证盘中有跳水，收在5日均线附近，仍是震荡状态。这里由新易盛为代表的CPO引领创业板走强是在尝试积极轮动，良性的状态是小指数走趋势，大指数维持震荡但不能破位。由于10cm的连板高度压回到3板，短期情绪是有回暖预期的，而日内高位补跌、跌停的品种不少，也需要注意能否缓和。

CPO，日内走强，新易盛业绩炸裂，但在高位能够涨停还是非常强势的，胜宏科技、仕佳光子等前一批也是大涨新高，PCB、液冷、柴发等方向也都是年初炒作过的。盘中也发散到应用，AI智能体、AI医疗，鼎捷数智、用友网络、利欧股份等也都是辨识度品种，应用也多数还在低位，再有就是机器人、消费电子的海外线品种，这里整体还有趋势预期，大资金干活也是比较明显的，不适合去博弈连续加速，业绩加持的品种后面还会反复活跃。

稳定币，早盘就拉了金时科技，午后随指数企稳，楚天龙连板，这种活口反馈是积极的，包括恒宝股份这几个10cm的不反水，回暖是有望发散到20cm的，不过这里也只是适合低吸等回流。稀土，早盘是尝试回流的，而后再度回落，板块还在趋势内，且多数有业绩支持，北方稀土、中国稀土等大票仍是风向。医药，早盘是走弱的，塞力转债跌20%，不过午后创新药尤其是前面先于调整的品种又是在回流的，板块后续也有机会，这里抗揍维持趋势的，后面也更容易走高。电力、煤炭等日内较弱，华银电力早盘的表态很直接，期货表现也比较弱，不过这里后续还是有消息面预期和催化在的，连续调整的话又会产生预期差。

博弈科技，医药，加部分电力、周期，减部分金融、稀土，仓位有小幅上升，仍偏轮动。资金对于业绩、趋势的反馈仍偏积极，这是好现象。关于明天，指数分化过后，主板权重只要不主动砸盘问题就不大，对应着银行股的表态，连板高度有修复预期的情况下，注意情绪能否明显回暖，前期走调整，且没有做过明显反抽的方向应该都有轮动机会在，也相对稳健，如果指数能够走的比较强的话，再去考虑博弈共振的方向，供参考。